Mekanisme Kerja Reksa Dana

Kelebihan yang dimiliki oleh reksa dana adalah adanya diversifikasi investasi. Artinya, investasi dipecah ke beberapa instrumen. Reksa dana itu gampang diakses oleh masyarakat. Return atau imbal baliknya pun terbilang cukup besar. Produk ini bisa dibeli di lembaga pengelola dan penerbit produk reksa dana. Atau, manajer investasi dan bank yang bekerja sama dengan manajer investasi. Reksadana dikelola oleh 2 pihak, yakni Manajer Investasi dan Bank Kustodian. Manajer investasi bertanggung jawab atas kegiatan investasi, yang meliputi analisis dan pemilihan jenis investasi, mengambil keputusan – keputusan investasi, memonitor pasar investasi dan melakukan tindakan – tindakan  yang dibutuhkan untuk kepentingan investor. Sementara  Bank  Kustodian  bertindak  sebagai penyimpan  kekayaan  (safe keeper) serta administrator reksadana. Dana yang terkumpul dari sekian banyak investor melalui reksadana bukan merupakan bagian dari kekayaan Manajer Investasi dan Bank Kustodian, sehingga tidak termasuk dalam neraca keuangan, baik Manajer Investasi maupun Bank Kustodian. Dana dan kekayaan (surat – surat berharga) yang dimiliki oleh reksadana adalah milik para investor dan disimpan atas nama reksadana di Bank Kustodian.

Manajer Investasi adalah perusahaan, bukan perorangan, yang kegiatan usahanya mengelola portofolio efek milik nasabah. Untuk dapat melakukan kegiatan usahanya, Perusahan Manajer Investasi harus memperoleh ijin dari Bapepam untuk melakukan kegiatan sebagai Manajer Investasi. Sedangkan Bank Kustodian adalah bagian dari kegiatan usaha suatu bank dalam bidang penyimpanan surat berharga serta administrasinya. Sama halnya seperti Manajer Investasi, bank yang akan melakukan kegiatan harus memperoleh ijin dari Bapepam. Dalam pengelolaan suatu reksadana, Manajer Investasi dan Bank Kustodian tidak diperkenankan terafiliasi, guna menjaga independensi dari masing – masing pihak. Kewajiban dan tanggung jawab Manajer Investasi serta Bank Kustodian secara rinci dicantumkan dalam dokumen kontrak kerjasama antar keduanya. 

sumber poto dari kharismaasset.co.id

NAB / Unit

NAB / Unit merupakan “harga beli” per Unit Penyertaan yang harus kita bayar, jika kita ingin berinvestasi dengan membeli Unit Penyertaan Reksadana. Ia juga sekaligus menjadi “harga jual”  per  Unit Penyertaan jika  kita  ingin  mencairkan investasi kita, dengan menjual Unit Penyertaan reksadana yang kita miliki.

Perubahan NAB / Unit memberikan indikator kinerja investasi suatu reksadana. Karena reksadana merupakan suatu portofolio investasi yang terdiri dari berbagai macam investasi pada surat berharga (efek), seperti saham, obligasi, deposito dan efek lainnya maka naik – turunnya NAB / Unit reksadana dipengaruhi oleh nilai pasar dari masing – masing efek yang dimiliki oleh reksadana tersebut.

Berdasarkan UU Pasar Modal No.8 Tahun 1995, Reksa Dana berbetuk Perseroan dan Kontrak Investasi Kolektif. 

Posted by Unknown

Tweet